Page 699 - Demo

PT Pertamina Hulu Energi %u2022 Annual Report 697The original consolidated financial statements included herein are in the Indonesian language.PT PERTAMINA HULU ENERGI DAN ENTITAS ANAKNYA/AND ITS SUBSIDIARIESDaftar 5/144 ScheduleCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGANKONSOLIDASIANTanggal 31 Desember 2023 dan untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut(Disajikan dalam ribuan dolar Amerika Serikat,kecuali dinyatakan lain)NOTES TO THE CONSOLIDATEDFINANCIAL STATEMENTSAs of December 31, 2023and for the Year Then Ended(Expressed in thousands of United States dollars,unless otherwise stated)27. PINJAMAN BANK JANGKA PANJANG (lanjutan) 27. LONG TERM BANK LOANS (continued)5. Pinjaman PHE (lanjutan) 5. PHE Loan (continued)Fasilitas A5 Facility A5Batas maksimum Fasilitas A5 adalah sebesar AS$520.000.000 (nilai penuh) dengan tanggal pelunasan terakhir adalah 60 (enam puluh empat) bulan sejak tanggal penarikan pertama. Pinjaman ini akan dibayarkan melalui angsuran (amortized payment) sebanyak 9 (sembilan) kali dimulai di bulan kedua belas sejak tanggal penarikan pertama dengan Interest Periodselama 1 (satu), 3 (tiga) atau 6 (enam) bulan. Bunga yang dikenakan yaitu sebesar Term SOFR + margin 1,25% p.a untuk sumber dana offshore dan Term SOFR + margin 1,35% p.a onshore.Maximum limit of Facility A5 is US$520,000,000 (full amount) with final repayment date of 60 (sixty) months after the first utilisation date. The loan shall be repaid through 9 (nine) semiannual instalment starting 12 (twelve) months from the initial drawdown date with Interest Period of 1 (one), 3 (three) or 6 (six) months. The loan bears interest at a rate of Term SOFR + Margin 1.25% p.a for Offshore Lender and Term SOFR + Margin 1.35% p.a Onshore Lender.Facility Agreement tersebut menimbulkan kewajiban bagi PHE untuk menjaga batasan rasio keuangan secara Grup Konsolidasi sebagaimana ditetapkan dalam perjanjian kredit:- EBITDA Konsolidasi terhadap Utang Bunga Konsolidasi untuk periode perhitungan yang berakhir pada tanggal perhitungan tersebut sama dengan atau lebih besar dari 3,00:1;- Utang Bersih Konsolidasi terhadap Kekayaan Bersih Berwujud sama dengan atau kurang dari 2,00:1;- Kekayaan Bersih Grup Konsolidasi sama dengan atau lebih besar dari AS$8.000.000.000 (nilai penuh).This Facility Agreement requires PHE to meet Financial Covenants on a Group%u2019s Consolidated basis as stipulated in the credit agreement:- Consolidated EBITDA to Consolidated Interest Payable for the calculation period ending on that calculation date is equal to or greater than 3.00:1;- Consolidated Net Debt to Tangible Net Worth is equal to or less than 2.00:1;- Consolidated Group Net Worth is equal to or greater than US$8,000,000,000 (full amount).Pada tanggal 16 Mei 2023, dilakukan pencairan Fasilitas A2 sebesar AS$760.000.000 (nilai penuh), kemudian pada tanggal 5 Oktober 2023 dilakukan pencairan Fasilitas A2 sebesar AS$180.000.000 (nilai penuh) dan setelah dua kali pencairan tersebut Perusahaan mencatat sisa fasilitas yang belum dilakukan pencairan dari Fasilitas A2 sebesar AS$40.000.000 dan dari Fasilitas A5 sebesar AS$520.000.000.Dengan demikian nilai pinjaman terutang dan nilai beban bunga pada tanggal 31 Desember 2023 adalah sebagai berikut:On May 16, 2023, the A2 Facility was withdrawn in the amount of US$760,000,000 (full amount), then in October 5, 2023, the A2 Facility again was withdrawn in the amount of US$180,000,000 (full amount) and after these two withdrawal the Company recorded the remaining undrawn facilities from Facility A2 amounting to US$40,000,000 and from Facility A5 amounting to US$520,000,000.Thus the outstanding loan amount and interest expense as of December 31, 2023 are as follows:Deskripsi/DescriptionEntitas/ EntityPinjaman Terutang (AS$)(nilai penuh)/OutstandingPrincipal (US$) (full amount)Beban Bunga (AS$) (nilai penuh)/Interest Expense (US$)(full amount)Fasilitas/Facility A2 -2 tahun/yearsPHE 940.000.000 32.177.377Jumlah/Total 940.000.000 32.177.377